研究企业风险财务管理

(一)企业风险的概念及其特征

企业的生产经营活动具有社会性的特点，这就决定了它的风险性。企业的风险性是客观存在的，一方面，企业的系统具有灰色性的特点，通俗来讲企业作为一个系统内部存在大量不确定性信息和很多位置的干扰变量，这些都是企业难以控制把握的;另一方面，企业具有求利的本能，企业的最终目的归根结底都是为了获得更多利润，而利润的获得和风险是相互联系的，因此企业的风险必然存在。企业的风险具有自身独特的特征，主要表现在复杂性、普遍性、差别性和进步性等方面。另外，自然风险要素、社会风险要素、市场风险要素和经营风险要素这些都是企业风险要素的重要组成部分，对企业发展会产生重要影响。

(二)风险财务管理的含义及其特征

风险财务管理的存在具有客观性，是在充分认识到该风险的基础上，采用各种先进的管理手段和方法，对企业经营活动中的风险进行及时有效的控制和处理，用尽可能低的成本来保证企业资金运动的稳定性和持续性，最终为企业创造更多的经济效益的活动。风险财务管理具有涉及面广的特点，而且与一般的财务管理相比，理财观不同，对当前的财务风险管理有了进一步的更新，此外，管理内容逐渐拓宽，管理方法和手段更加先进，因此取得了更显著的成效。

(三)风险财务管理的对象及其目标

风险财务管理是一种主观的活动，与其他管理活动一样都具有自己的对象，简单说风险财务管理的对象主要是风险财务活动，也就是企业在经营运转过程中面临的各种资金及其资金运动。由于企业的性质不同，管理对象也不尽相同，如工业企业风险财务管理的对象主要是企业在筹资、投资、采购、生产、销售和分配利润等环节中出现的资金及其运动风险。风险财务管理的目标可以从风险事件发生前的管理目标和风险事件发生后的管理目标来认识，在风险事件发生前企业的管理目标主要是组织足够的资金来满足企业预防和控制风险所用，从风险事件发生后的管理目标来看，企业管理的目标主要是组织并筹集足够资金来弥补风险造成的资金损失，尽可能使企业的生产经营及其运转稳定进行，使企业能够长远发展。在进行企业风险财务管理操作中，应当遵循先进行风险财务预测，然后进行分先财务决策，接着进行风险财务预防和控制，最后进行风险财务管理这一过程。

二、企业风险财务管理的基本方法

(一)识别风险财务管理的方法

识别风险财务管理的方法主要有专家预测法、幕景分析法和资金分析法。专家预测法是指聘请在这一领域比较有权威的专家来进行风险的识别，通过各位专家的讨论，集思广益然后达到准确识别企业风险的目的，这是一种比较常见的方法;幕景分析法是指在辨析风险时，通过幕景来描绘各种企业风险产生的原因及其影响，一个幕景就是对企业的一项活动或者对其未来的某种状态进行描绘，主要使用计算机，通过数字、文字和图表等的形式显示出来，应用也比较广泛;资金分析法是指对企业的资金及其运动的分析来对企业资金各种存在及分布状态进行识别，根据性质不同可以分为资金静态分析和资金动态分析，前者主要是借助资产负债表或者企业资产幕落及财产清单等来分析资产项目余额及其相应时期的变动情况;后者又叫做资金运动流程图，因为资金在每一生产过程中都是不断循环周转的，因此资金形态也会不断发生变化，在识别时应当将整个资金运动过程结合起来考察，从整体上来全面识别企业面临的各种风险。

(二)风险财务决策方法

决策在企业风险财务管理中起着至关重要的作用，它是在识别财务风险的基础上对其进行综合评价并制定出相应的措施来控制各种风险，从而为企业降低不必要的损失。风险财务决策的方法主要有统计型评价决策发、在风险后果影响下的评价和决策、贝叶斯风险决策法和边际分析决策法。统计型评价决策法主要有最大期望收益值法和决策树法，在风险后果影响下的评价和决策法主要有等概率准则法、极大极大准则法、极大绩效准则发和最小最大后悔值决策法;贝叶斯风险决策法主要是在采取的方案时要取决于某种自然状态，但是该状态是未知的、不受决策者控制的，只有通过主观判断和实验才能提供相应的决策这样一种方法;边际分析决策法是指以边际利润为零作为选择决策方案的准则，然后用专责概率在某一状态下的累计概率进行比较从而做出选择。

(三)风险财务预防和控制方法

风险财务预防和控制主要是指在企业的经营活动中对企业已经产生的风险或者未来会发生的风险采取相应的控制措施，这些措施主要有回避风险、转移风险和自担风险这三类，回避风险是指企业有无法控制的风险进行损害时可以采取一些回避措施，例如取消某种新产品的开发计划就属于回避风险的一种措施;风险自担是指当企业决定承担风险时候就必须采取相应的风险控制措施，可以采取风险财务损失预防措施、对风险控制中的费用控制和控制风险损失对企业生产经营的影响。

三、企业风险财务的分类管理

(一)自然风险财务管理

自然风险是指由于企业发生的各种自然风险从而引起的风险，其发生具有一定的客观性，例如火灾、洪水、地震、雷电等的发生，当这些事件发生时会导致企业的人员伤亡，给企业的资金带来巨大的损失。为了降低自然风险给企业带来的损失，可以买相应的保险来进行风险分散，一旦企业发生自然灾害，保险公司会给予相应的经济补偿，能够使企业的财务能力得到恢复来维持稳定的生产，同时保险还能够减少企业生产经营中的很多不确定性因素，帮助企业消除后顾之忧从而创造更加稳定的生产环境。

(二)社会风险财务管理

社会风险主要是指由于社会发生各种变革或者动荡引起的风险，该种风险不受企业的控制，但是对企业又会产生严重的影响，在对社会风险进行管理时对其进行准确预见是最关键的一个环节，对社会风险进行预测时主要采用的是德尔菲法，该种方法能够发挥专家的智慧，在企业的管理中受到广泛应用。

(三)市场风险财务管理

企业市场风险财务分析是指在市场经济体制下由于市场的变化而给企业带来的风险，其主要分为国际市场风险和国内市场风险，其中国际市场风险的风险要远比国内市场风险的危害性大，对市场风险财务管理中主要运用幕景分析法进行分析，从而尽可能降低企业因市场出现的风险而带来的损失。

(四)企业经营财务管理

企业的经营分析主要是由于企业的各种内部经营风险要素引起的，企业作为一个有机系统内部存在很多不确定、无法被人们识别的因素，加上管理人员具有主观局限性，对企业的一项偶发事件缺乏及时的遇见，因此在企业的经营管理中会产生一定的风险，给企业带来一定的损失，因此一定要制定相应的措施来降低企业的损失。在供、产、销经营中企业可以采用决策书法进行风险财务管理，在筹资投资活动中可以采用直接取舍和根据决策者对待风险的态度进行取舍这两种方法进行管理，使企业能够得以快速发展。